מיסוי אופציות ו-RSU במעבר לישראל: עדכון בעקבות חוזר מס הכנסה 9/2025
לקוחות וחברים יקרים,
תחום המיסוי על אופציות ו-RSU לעובדים הוא מהמורכבים בעולם המס, ומעורר סוגיות בעלות השלכות כלכליות משמעותיות. מעבר למספר חוזרים מקיפים שפרסמה רשות המסים, קיימות כיום למעלה מ-100 החלטות מיסוי (Tax Rulings) המסדירות היבטים שונים בנושא.
עם זאת, הדינמיות של שוק העבודה ממשיכה לייצר סוגיות חדשות, ובפרט בנקודת המפגש שבין מיסוי בינלאומי לבין תוכניות תגמול הוני.
חוזר 9/2025, שפורסם ב-11 בנובמבר 2025, נועד להסדיר סוגיה המגיעה לשולחננו לעיתים תכופות: מיסוי אופציות של עולים חדשים ותושבים חוזרים שהוענקו להם בעת שהיו תושבי חוץ.
הסוגיה: מתי אירוע המס פוגש את התושבות הישראלית?
השאלה המרכזית עוסקת בנישום שקיבל אופציות כתושב חוץ, אך מועד המימוש (אירוע המס) מתרחש לאחר שעלה או שב לישראל. מכיוון שחלק מתקופת ההבשלה (Vesting) חל בעת שהנישום היה תושב חוץ, מן ההיגיון הכלכלי לסווג חלק מההכנסה כהכנסה שהופקה מחוץ לישראל – על כל המשתמע מכך מבחינת פטור ממס.
מנגנון הפריסה לפי החוזר החדש
החוזר מבהיר כי העובד יוכל לפרוס את הכנסתו באופן יחסי לתקופות השהייה:
- חלק ההכנסה המיוחס לתקופת תושבות החוץ: יסווג כהכנסה שהופקה מחוץ לישראל ויהיה פטור ממס בישראל.
- חלק ההכנסה המיוחס לתקופת התושבות בישראל: יסווג כהכנסה שהופקה בישראל ויחויב במס בהתאם לדין.
דוגמה להמחשה:עובד קיבל אופציות ביום 1.1.2021 עם תקופת הבשלה של 4 שנים. ביום 1.1.2024 עלה העובד לישראל. ביום 31.12.2024, עם סיום ההבשלה, מימש העובד את האופציות והפיק הכנסה בסך 600,000 ש"ח.בהתאם להוראות החוזר:• הכנסה פטורה 450,000 ש"ח (עבור 3 שנות תושבות חוץ).• הכנסה חייבת במס 150,000 ש"ח (עבור שנת התושבות בישראל).
החוזר מסדיר גם את אופן הזיכוי בגין מסי חוץ (במידה ושולמו), תוך קביעת מנגנון פריסה וייחוס דומה.
סיכום ודגשים חשובים
גל העלייה של השנים האחרונות הביא עמו עובדי הייטק רבים הנהנים מתוכניות תגמול מבוסס מניות. האפשרות לעבודה מרחוק מאפשרת לאוכלוסייה זו להמשיך לעבוד עבור המעסיק הזר גם לאחר העלייה, מה שהופך את המקרים הללו לנפוצים מאוד.
חשוב להדגיש:
חוזר זה מתייחס אך ורק למקרים שאינם עומדים בתנאי סעיף 102 לפקודה. כלומר, מדובר בהענקות שבוצעו על ידי חברות זרות שאינן נחשבות כ"חברה מעבידה" בישראל. במידה ומדובר באופציות שהוענקו על ידי חברה ישראלית, או חברה זרה בעלת מפעל קבע או מרכז פיתוח בישראל, יחולו הוראות סעיף 102 על כל המשתמע מכך.
אנו ממשיכים לעקוב ולעדכן אתכם בכל התפתחות.